Ethereumin (ETH) hinta on 2 108 dollaria 12 tunnin kaaviossa 7. huhtikuuta. Hinta on laskenut noin 1 % viimeisen vuorokauden aikana. Päällisin puolin muutokset eivät ole merkittäviä. Kuitenkin neljä erillistä tunnuslukua teknisen analyysin, johdannaisten ja lohkoketjun tasoilta osoittavat samaan suuntaan, eikä mikään niistä ennusta laskua.
Viimeksi kun vastaavaa tapahtui, ainakin teknisesti, Ethereumin hinta nousi 16 %. Historian toistuminen riippuu nyt muutamasta tasosta, jotka ovat ulottuvilla.
Kaksi teknistä laukaisevaa tekijää lähestyy toisiaan 12 tunnin kaaviossa
Ensimmäinen tunnusluku on eksponentiaalisten liukuvien keskiarvojen (EMA) rakenne, joka on trendi-indikaattori ja painottaa viimeaikaista hintakehitystä. 12 tunnin kaaviossa 20 jakson EMA (2 083 dollaria) lähestyy 50 jakson EMA:ta (2 086 dollaria). Kun nopeampi EMA ylittää hitaamman, syntyy risteäminen, jota pidetään lyhyen aikavälin noususignaalina.
Tämä asetelma alkoi rakentua maaliskuun puolivälissä. Risteäminen alkoi muodostua silloin, ja Ethereum-hinta nousi tämän jälkeen 15,63 %. Samalla palattiin myös 100 jakson EMA:n yläpuolelle. Vastaava rakenne muodostuu nyt uudelleen. 5. huhtikuuta jälkeen hinta on jo noussut 7,59 % ja 20 sekä 50 EMA ovat enää kolmen dollarin päässä toisistaan. 100 jakson EMA on 2 144 dollarissa ja vahvistettu risteäminen nostaisi tämän tason heti tarkasteluun.
Haluatko lisää token-tietoa? Tilaa päätoimittaja Harsh Notariyan päivittäinen kryptouutiskirje täältä.
Toinen tunnusluku on suhteellinen vahvuusindeksi (RSI), eli tunnelmaoskillattori. 19. maaliskuuta ja 6. huhtikuuta välisenä aikana hinta teki alemman pohjan 12 tunnin kaaviossa, mutta RSI teki korkeamman pohjan.
Tämä tyypillinen bullish divergenssi viittaa siihen, että myyntipaine hiipuu, vaikka hinta testaa matalampia tasoja. Divergenssi pysyy voimassa niin kauan kuin Ethereumin hinta pysyy yli 2 086 dollarissa. Jos hinta tippuu tämän tason alle, ylempi pohjarakenne ei rikkoudu, mutta tuoretta käännepistettä ei vahvisteta ennen uuden nousun muodostumista.
EMA-rakenne ja RSI-divergenssi yhdessä luovat teknisen perustan mahdolliselle palautukselle. Tekninen analyysi ei kuitenkaan yksin ratkaise hintaa. Johdannais- ja lohkoketjudata paljastavat, löytyykö tarvittavaa polttoainetta liikkeelle.
Short-positiot lisääntyvät ja valaat eivät myy
Kolmas tunnusluku tulee johdannaismarkkinoilta. 4. huhtikuuta Ethereumilla oli avointa Open Interestia yhteensä 10,49 miljardia dollaria ja rahoituskorko noin -0,0015 %. 7. huhtikuuta Open Interest kasvoi 10,77 miljardiin dollariin ja rahoituskorko laski entistä negatiivisemmaksi: -0,007 %.
Nouseva Open Interest ja yhä negatiivisempi rahoituskorko merkitsevät sitä, että treidaajat avaavat uusia short-positioita. Tämä shorttien kasautuminen luo vastarektion mahdollisuuden. Mikäli hinta lähtee nousuun, shorttaajat joutuvat ostamaan takaisin positioitaan, mikä voi kiihdyttää hintarallia short squeeze -ilmiön kautta.
Neljäs tunnusluku liittyy valaiden toimintaan. 3. huhtikuuta jälkeen valaiden lompakot (paitsi pörssit) ovat kasvattaneet omistuksiaan 122,73 miljoonasta ETH:sta 122,92 miljoonaan ETH:iin. Lisäys on noin 190 000 ETH eli suunnilleen 400 miljoonaa dollaria. Kyse on tasaisesta kasaamisesta, ei aggressiivisesta ostosta.
Tärkeintä on, että valaat eivät ole vähentäneet omistuksiaan viimeisimmän heikkouden aikana. He pitävät kiinni omistuksistaan notkahduksen yli ja lisäävät varoja asteittain, mikä tukee oman pääoman markkinaa johdannaisten short squeeze -potentiaalin alla.
Tekninen asetelma ohjaa suuntaa. Johdannaismarkkina tarjoaa vastavirran polttoaineen. Valaiden kasaus luo spot-markkinoille pohjatason. Kaikki neljä tunnuslukua osoittavat samaan suuntaan, joten hintatasot ratkaisevat lopulta kehityksen.
Ethereum-hintatasot ratkaisevat, toteutuuko palautus
12 tunnin kaavio ja tekniset tasot completed swing -rakenteesta määrittävät kaikki kriittiset hintatasot.
Ensimmäinen vastus on 2 116 dollaria, eli tasolla 0,382. 12 tunnin sulkeutuminen tämän yläpuolelle nostaisi Ethereumin hinnan takaisin alueelle, jossa EMA-risteäminen todennäköisesti vahvistuisi ja toisi lisää tunnelmaa liikkeeseen. Yläpuolella 2 172 dollaria on tärkein vastustaso. Tämä taso on torjunut hinnan toistuvasti maaliskuun puolivälistä alkaen. Selkeä nousu tämän yläpuolelle merkitsisi ensimmäistä merkittävää muutosta lyhyen aikavälin rakenteessa.
Jotta palautus osoittaisi todellista vahvuutta, Ethereumin täytyy saavuttaa 2 228 dollaria, eli taso 0,618, mikä olisi 5,77 % nousu nykyhinnoista. Sulkeutuminen yli 2 228 dollarissa vahvistaisi, että neljä tarkasteltua tunnuslukua ovat johtaneet todelliseen trendin muutokseen, eikä kyseessä ole vain uusi hylätty palautus.
Alaspäin mentäessä 2 086 dollaria on taso, joka pitää RSI-divergenssin ehjänä. Tämän alapuolella, 2 047 dollaria (0,236-taso) muodostaa seuraavan tukitason. Jos hinta laskee alle 2 047 dollarin, se altistaa tason 1 935 dollarissa ja viittaa siihen, etteivät neljä lähentyvää tunnuslukua riittäneet voittamaan laajempaa laskupainetta.
12 tunnin sulkeutuminen yli 2 172 dollarissa vahvistaisi palautusajatuksen, jonka kaikki neljä tunnuslukua rakentavat. Jos 2 086 dollarin taso ei kuitenkaan pysy, se viivästyttää tilannetta ja jättää Ethereumin hinnan alttiiksi tason 1 935 dollarissa uudelleentestaukselle.
