Monad (MON), suhteellisen uusi Layer-1-lohkoketju, on noussut yli 29 % viimeisen seitsemän päivän aikana. Monadin hinta murtautui myös käänteisen head and shoulders -kuvion läpi 24. joulukuuta. Hetken aikaa vaikutti siltä, että hintaralli jatkuisi vielä ylemmäs.
Reaktio sen jälkeen kuitenkin osoittaa kasvavaa painetta. Kolme signaalia – isot pääomat, spot-markkinoiden virrat ja johdannaisten positiointi – viittaavat siihen, että tämä hintaralli voi kohdata vaikeuksia markkinoiden siirtyessä tapaninpäivään.
Breakout pitää, mutta pääomavirta heikkenee
Läpimurto on todellinen. Monad rikkoi vastustustason käänteisen head and shoulders -kuvion kohdalla ja nousi laskevan kaulanauhan yläpuolelle, mikä normaalisti indikoi myyjien hallitsemaa vastusta. Hinta kyllä reagoi, mutta viimeaikaisten kynttilöiden pitkät varjot kertovat myyjien puolustautuvan. Pitkät varjot ovat yleensä merkki siitä, että tarjontaa odottaa ylempänä.
Chaikin Money Flow (CMF), joka mittaa isomman pääoman tukea nousulle, yritti nousta nollarajan yläpuolelle läpimurron hetkellä. Se ei kuitenkaan onnistunut. CMF on nyt kääntynyt laskuun samaan aikaan kun hinta on noussut. Yritykset murtautua läpi CMF:n pysyessä miinuksella perustuvat usein heikkoon rahoitukseen tai pieniin ostajiin. Edellisen kerran, kun CMF ei onnistunut pysymään nollan yläpuolella ja laski, oli 11. joulukuuta – ja hinta laski pian sen jälkeen.
Haluatko lisää tällaisia token-analyyseja? Tilaa päätoimittaja Harsh Notariyan päivittäinen Crypto-uutiskirje tästä.
Spot-markkinoiden toiminta vahvistaa tätä epätasapainoa.
Joulukuun 22. päivän jälkeen nettovirrat ovat kääntyneet yli 1 miljoonan dollarin ulosvirtauksista noin 2 miljoonan dollarin pörssiin tuloutuksiin, mikä viittaa voittovarojen kotiuttamiseen.
Läpimurto ilman CMF:n pääomitusta sekä kasvavilla spottisijoituksilla viittaa usein pysähtymiseen.
Johdannaisten asettelu osoittaa tunnelman kääntymisen
Johdannaisten osalta selitys löytyy epäröinnistä. Viimeisen seitsemän päivän aikana isojen toimijoiden long-positiot perpetualeissa kasvoivat rajusti. Pitkien positioiden määrä nousi 89,36 miljoonaan dollariin ja kasvoi yli 99 %, mikä ajoittui yhteen 24. joulukuuta tapahtuneen läpimurron ja 25. päivän nousun kanssa. Tämä long-vire auttoi MON:ia rikkomaan kaulanauhan tason.
Viimeiset 24 tuntia kuitenkin kertovat toista tarinaa. Suuren rahan long-altistus on vähentynyt yli 12,23 %. Top 100 perpetual-osoitetta ovat pienentäneet positioitaan yli 216 %:lla. Julkisuuden henkilöt, usein trendeihin myöhässä liittyvät sijoittajat, ovat vähentäneet altistustaan lähes 28,78 %.
Perpetual-markkinoiden vähenevä long-vire nähdään usein silloin, kun vahva läpimurto alkaa hiipua. Hintaralli ei välttämättä käänny heti laskuun, mutta markkina ei enää seiso yhtenäisenä nousun takana. Tästä syystä seuraavasta 24 tunnin jaksosta tapaninpäivään muodostuu painepiste.
Monad-hintatasot ratkaisevat, tuoko Boxing Day jatkoa vai epäonnistumisen
Monadin hinta on herkällä tasolla. Yli 0,024 dollarin hinta mahdollistaa uuden läpimurron yrityksen. Jos 12 tunnin kynttilä sulkeutuu yli 0,026 dollarissa, se vahvistaisi noin 14 %:n jatkon ja avaisi oven 0,030 dollarin tasolle. Sen tason ylittäminen murtasi laskevan kaulanauhan kirouksen, jossa myyjät saattavat jatkaa paineen asettamista jokaiseen nousuyritykseen.
Jos hintaralli menettää voimaa, 0,021 dollaria on ensimmäinen tukitaso. Lasku alle 0,018 dollarin heikentäisi läpimurtoasetelmaa. Sulkeutuminen alle 0,016 dollarin tasolle rikkoisi kuvion, mitätöisi käänteisen head and shoulders -kuvion ja avaisi tien takaisin joulukuun puolivälin pohjiin.
Tällä hetkellä MON-hinta on jumissa todellisten irtioton merkkien ja lyhyen aikavälin paineen välissä. CMF ei ole vahvistanut tilannetta. Spot-markkinoiden sijoitukset viittaavat voittojen kotiuttamiseen. Johdannaismarkkinat ovat jäähtymässä. Tapaninpäivä, eli 26. joulukuuta, ratkaisee todennäköisesti kunnioittaako Monad irtiottoa vai palauttaako suurimman osan tuotoista takaisin.
